Организация PRISM промышляет тайными экспериментами, опасными для окружающих и самих исследователей. Однажды связь с лабораторией на Аляске пропадает, и на выручку отправляется отряд, участником которого является главный герой. По прибытии члены команды сталкиваются с ордой монстров и решают разделиться. Теперь чудом выжившему протагонисту предстоит отыскать друзей и выяснить, что же тут произошло.
Edge of Sanity — хоррор на выживание в мультяшной стилистике, не лишённый при этом жестоких моментов. В игровой процесс вплетена мифология Говарда Лавкрафта, поэтому важную роль играет психическое здоровье персонажа. Особо жуткие зрелища повлекут за собой душевные травмы, однако с ними появятся и новые способы прохождения.
Ещё один значимый геймплейный аспект — управление лагерем. В единственном относительно безопасном месте посреди неописуемого кошмара нужно строить станции по производству ресурсов, налаживать отношения с уцелевшими NPC и отправлять их на задания.